Das wichtigste für Heute um ins feierabend zu gehen.
Die Erebor Bank wird die erste neu gegründete nationale US-Bank in Trumps zweiter Amtszeit: Die Erebor Bank, eine krypto-freundliche Neobank, die von Milliardären mit einem Startkapital von 635 Millionen US-Dollar unterstützt wird, erhielt eine nationale Banklizenz der USA sowie eine FDIC-Versicherung, um die Marktlücke nach dem Kollaps der Silicon Valley Bank zu schließen. Sie plant, krypto-gestützte Kredite anzubieten und KI-Hardware zu finanzieren, und positioniert sich als wichtiger regulierter Akteur im US-amerikanischen Kryptobanking.
China aktualisiert Krypto-Vorschriften und ersetzt das Verbot von 2021 durch einen regulierten Tokenisierungsrahmen: Das neue Dokument Nr. 42 Chinas hält ein striktes Verbot von Kryptowährungen aufrecht, reguliert jedoch formell die Tokenisierung von Real-World-Assets (RWA) auf zugelassener Finanzinfrastruktur unter regulatorischer Aufsicht. Dies markiert eine politische Verschiebung von vollständigen Verboten hin zu kontrollierter, konformer Asset-Tokenisierung inklusive eines Meldesystems für Offshore-Emissionen chinesischer Vermögenswerte.
Aktuelle Markttrends
Massive Liquidationen bei hoher Volatilität: Innerhalb nur einer Stunde wurden Liquidationen von über 80 Millionen US-Dollar verzeichnet, wobei allein Bitcoin Liquidationen in Höhe von 48,34 Millionen US-Dollar erlitt. Ethereum-Liquidationen erreichten 16,23 Millionen US-Dollar. Die Terminmärkte verzeichneten innerhalb von 24 Stunden Liquidationen von 687 Millionen US-Dollar, was die erhöhte Marktvolatilität unterstreicht.
BTC-Preisvolatilität und Stabilitätsprobleme: Bitcoin schwankte stark – fiel zunächst unter 60.000 US-Dollar und stieg dann innerhalb von 24 Stunden wieder über 70.000 US-Dollar – angetrieben von einer erzwungenen Enthebelung und nicht durch starke Spot-Nachfrage. Die Derivatemärkte bleiben bärisch, mit Put-Optionen, die sich um 50.000 bis 60.000 US-Dollar konzentrieren. Wesentliche Unterstützung liegt nahe den Marginkosten der Miner bei etwa 67.000 US-Dollar, während Altcoins größtenteils schwere Verluste verzeichneten, insbesondere Privacy Coins und Solana.
Wir befinden uns in Endphase der Korrektur. Ein mögliches neues Jahreshoch halte ich für höhst unwarscheinlich. Eine lange Cryptowinter steht aber kurz vor der Tür.
Regulierungen und Politiken
China verbietet nicht genehmigte yuan-gepinnte Stablecoins im Ausland und verschärft Krypto-Kontrollen: China untersagt ausdrücklich die Offshore-Ausgabe nicht genehmigter yuan-gepinnter Stablecoins und weitet Verbote auf nicht autorisierte Stablecoins und Asset-Tokenisierung aus. Ziel ist es, die monetäre Souveränität zu schützen und gleichzeitig den digitalen Yuan zu fördern.
US-CFTC erweitert Stablecoin-Nutzung in Derivaten: Die Commodity Futures Trading Commission erlaubt nun, dass Stablecoins, die von bundesregulierten National Trust Banks ausgegeben werden, als Margin für Futures-Kommissionshändler verwendet werden dürfen. Dies harmonisiert Bundes- und Landesvorschriften und fördert eine breitere institutionelle Adaption.
Technologie und Innovation
EY prognostiziert Krypto-Wallets als zentrale Zugangsportale der zukünftigen Finanzwelt: Ernst & Young hebt hervor, dass Wallets sich von einfachen Krypto-Aufbewahrungsorten zu integrierten Finanzzentren entwickeln, die tokenisierte Vermögenswerte, Zahlungen, Stablecoins und Kreditmanagement umfassen. Verwahrwallets von Banken werden voraussichtlich eine dominante Rolle bei der breiteren Adaption einnehmen.
Nachrichten für institutionelle Investoren
Trend Research erleidet massiven Verlust von 734 Mio. USD nach Liquidation von Ether-Beständen: Das Unternehmen verkaufte über 772.000 ETH mit erheblichen Verlusten, nachdem der Ether-Preis unter 2.000 USD gefallen war – ein Beleg für die Risiken von gehebelten und konzentrierten Positionen in volatilen Märkten. Gewinne in anderen Token kompensierten die Verluste teilweise.
Anhaltendes Vertrauen von Risikokapitalgebern in Krypto-Startups: Trotz eines Marktrückgangs von 2 Billionen USD sammelten Krypto-Infrastruktur- und Compliance-Startups Anfang Februar 258 Millionen USD ein, darunter eine Finanzierungsrunde von Anchorage Digital über 100 Millionen USD sowie einen Fonds von Andreessen Horowitz in Höhe von über 15 Milliarden USD, der auf Krypto- und KI-Innovationen abzielt.
Marktausblicke und Expertenmeinungen
Bitcoin entkoppelt sich von geldpolitischer Lockerung: Jeff Park, CIO von ProCap Financial, schlägt vor, dass Bitcoin-Bullruns sich möglicherweise nicht mehr auf Zinssenkungen stützen, sondern während Fed-Zinsanhebungen steigen könnten. Dies signalisiert eine Verschiebung traditioneller Marktdynamiken und führt zu Unsicherheiten bei Prognosen.
Gemischte kurzfristige Bitcoin-Prognosen: Analysten sind geteilter Meinung; einige erwarten eine Erholung bis auf 84.000 USD, während andere vor weiteren Rückgängen bis auf 40.000 bis 50.000 USD im Sommer warnen, abhängig von makroökonomischer Stabilität und institutionellen Kapitalflüssen.
Sicherheits- und Hacker-News
Tether friert über 3,4 Milliarden USD an kriminellen USDT-Vermögenswerten ein: Tether kooperiert mit Strafverfolgungsbehörden in 62 Ländern und hat beträchtliche Mengen an USDT eingefroren, die mit mutmaßlich illegalen Aktivitäten in Verbindung stehen, unter anderem eine Beschlagnahmung von 544 Millionen USD in der Türkei im Zusammenhang mit illegalen Wetten und Geldwäsche.
Fazit
Der Kryptomarkt bewegt sich durch eine Phase verstärkter Regulierungen, ausgeprägter Volatilität und zunehmender institutioneller Beteiligung. Die Lizenzierung der Erebor Bank markiert einen Meilenstein für die wachsende Integration von Kryptobanking in den USA, während Chinas regulatorische Neuausrichtung eine kontrollierte Einführung der Tokenisierung anstelle einer vollständigen Akzeptanz signalisiert. Die Marktdynamik bleibt herausfordernd mit hohen Liquidationen und einer bärischen Stimmung in den Derivatemärkten, die jedoch durch institutionelle Kapitalzuflüsse und innovative Technologietrends wie die Entwicklung von Wallets ausgeglichen wird. Investoren sollten sich der kurzfristigen Volatilität, besonders aufgrund von Hebelwirkungen, bewusst sein und regulatorische Entwicklungen sowie das Verhalten institutioneller Akteure beobachten, die mittelfristige Fundamentaldaten prägen können. Diversifizierte Positionierung, Risikomanagement und Fokus auf regulatorisch konforme Projekte sind weiterhin empfehlenswerte Strategien angesichts der sich wandelnden Marktbedingungen.
